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¿Cómo proteger los ahorros de la inflación? Una visión general de las posibilidades

¿Cómo proteger los ahorros de la inflación? Una visión general de las posibilidades

Hay muchos indicios de que los precios más altos en realidad permanecerán con nosotros durante un período más largo, lo que significa que el dinero guardado en el cajón y en las cuentas bancarias perderá valor significativamente. Para evitar que esto suceda, vale la pena pensar en qué invertir durante la inflación y qué proviene principalmente de ella. En este texto nos centraremos principalmente en las propuestas de inversión, pero también resumiremos brevemente la naturaleza, la escala y las razones de los aumentos de precios actuales.

¿Qué es la inflación?

En primer lugar, la inflación es el proceso de aumento del nivel general (promedio) de precios en la economía. Esto quiere decir que para poder hablar de ello se deben cumplir dos condiciones básicas.

Primero, la inflación (en el sentido clásico) ocurre cuando los aumentos de precios persisten durante un largo período de tiempo en lugar de uno o dos meses. En segundo lugar, debe ser de naturaleza global, es decir, debe ocuparse de muchos productos y servicios importantes y adquiridos con frecuencia. Estamos hablando aquí, entre otras cosas, de comida, bebida, combustible, artículos de diseño de interiores, ropa y alojamiento en hoteles.

La Oficina Central de Estadísticas analiza los cambios de precios en varias categorías de gastos de forma continua. A cada uno de ellos se le asignan participaciones específicas en la llamada canasta de inflación, sobre cuya base se calcula el nivel de inflación y sus cambios. De ello se deduce que algunos bienes (alimentos, portadores de energía) tienen una mayor influencia, mientras que otros (ropa, alojamiento en hoteles) tienen un efecto menor en el valor de este indicador.

Inflación y ahorro: debes saber esto

Cuando los aumentos de precios afectan a muchos bienes y son de carácter permanente, se pueden comprar cada vez menos productos y servicios por la misma cantidad de dinero. Si sus ganancias también están aumentando durante el mismo período ya un ritmo más rápido que los precios en las tiendas, entonces la inflación no debería ser una gran preocupación para usted.

Recuerde, sin embargo, que en tales circunstancias, el verdadero valor de sus ahorros disminuye. Si, por ejemplo, guarda 10 000 PLN en un cajón o en su cuenta bancaria, entonces con una inflación del 3 % durante un año, su valor será de solo 9 700 PLN. Si la proporción es exactamente del 3% en cada uno de los siguientes 4 años, el valor real de sus ahorros en 5 años se reducirá a menos de 8600 PLN. La pérdida será significativa, y todavía estamos hablando de un bajo nivel de inflación, cercano a lo que muchos bancos centrales, incluido el Banco Nacional Polaco para Polonia, consideran óptimo para la economía.

¿Qué es la inflación en 2022?

 

¿Cómo proteger los ahorros de la inflación?  Una visión general de las posibilidades

Durante algunos años se ha observado una inflación anual de alrededor del 3% o incluso mucho menos, pero hoy ese nivel parece fuera de alcance.

Según los datos publicados por la Oficina Central de Estadística de Polonia, en 2021, la inflación media anual en Polonia fue del 5,1% y fue la más alta en 20 años. La situación se ve aún peor si miramos a finales de 2021 y principios de 2022: en diciembre, el incremento interanual de los precios de los bienes y servicios de consumo fue del 8,6%, y en enero fue del 9,2%. También es importante que los procesos inflacionarios se intensificaron en poco tiempo -basta mencionar que la tasa de inflación en marzo de 2021 no superó el 3%.

En términos prácticos, la alta inflación es un problema global hoy en día y afecta a muchos países en diferentes partes del mundo. A principios de 2022, era del 6,6 % en los países de la OCDE, alrededor del 5 % en Alemania y más del 7 % en EE. UU. Polonia, con una puntuación superior al 9%, junto con Letonia, Estonia, Lituania y Hungría, ocupa el primer lugar entre los países europeos con mayor inflación. Agreguemos que en cada uno de los casos anteriores, las lecturas de aumento de precios desde el comienzo del año fueron las más altas en varias docenas o incluso varias docenas de años.

¿Cómo protegemos los ahorros cuando sube la inflación? Métodos simples y seguros.

En condiciones de aumento de los precios, sin importar quién sea el responsable, se hace necesario proteger los ahorros de la pérdida del valor de compra. Al considerar cómo escapar de la inflación, vale la pena considerar las siguientes sugerencias.

Depósitos a plazo

Los depósitos a plazo son el método de protección contra la inflación más fácil y más elegido. En 2020 y 2021, debido a las tasas de interés muy bajas, fueron menos populares de lo habitual, pero desde que la Junta de Política Monetaria comenzó a subir el precio del dinero, rápidamente comenzaron a volver a tener preferencia.

Al momento de escribir este artículo, la tasa preferencial ya es 3.5% (en septiembre de 2021 era solo 0.1%). Además, en línea con las previsiones de los economistas y las señales enviadas por el Consejo, se incrementará aún más, lo que se traducirá en otro aumento del atractivo de los depósitos. Aunque actualmente no debe esperar que el rendimiento de su inversión sea comparable a la tasa de inflación, recuerde que es esencialmente libre de riesgos y fácil de obtener.

Bonos relacionados con la inflación

La segunda forma importante de proteger sus ahorros de las subidas de precios es invertir en bonos, especialmente en aquellos clasificados según la inflación. Este tipo de instrumentos son emitidos por el erario público y tienen la ventaja de que su utilidad consiste en un margen fijo y una tasa variable del 100% que depende del nivel de precios de la economía. Desafortunadamente, este mecanismo de cálculo de intereses solo funciona a partir del segundo año, mientras que en el primer año la tasa de interés se adopta de arriba a abajo y actualmente es solo del 2%.

Los bonos ligados a la inflación más comunes son aquellos con vencimientos de 4 años y 10 años, y también están disponibles los bonos del Tesoro a más corto y más largo plazo. Independientemente de cuál le interese, solo pagará 100 PLN por un bono.

¿En qué inviertes durante la inflación? Activos más serios

Muchas personas, a la hora de buscar una protección eficaz contra la inflación, no se limitan a productos de ahorro seguros. Este es un enfoque razonable porque, por regla general, es ventajoso poseer una cartera de inversiones compuesta por activos con diferentes niveles de riesgo y ganancias potenciales.

¿Vale la pena invertir en acciones, criptomonedas o bienes raíces ahora?

Puede contar con tasas de rendimiento más altas al invertir en acciones o criptomonedas , e incluso en bienes raíces en alquiler, pero solo si el mercado continúa prosperando. A diferencia de los bonos o depósitos del tesoro, no son formas seguras de inversión y no garantizan ganancias. Esto también se aplica a los bienes inmuebles, que pueden perder valor periódicamente, y bastante. Al realizar cualquiera de estas inversiones en el momento equivocado, puede arriesgarse a tener grandes pérdidas.

Vale la pena señalar que los grupos de activos mencionados anteriormente ganaron valor con fuerza en 2020 y durante gran parte de 2021, y si miramos hacia atrás unos años, encontraremos que han estado prosperando durante muchos años. Si a esto se suma, entre otras cosas, una mayor incertidumbre relacionada con la situación económica y geopolítica mundial, obtenemos una imagen de mercados con malas perspectivas. Esto no significa que no valga la pena involucrarse en inversiones riesgosas ahora; deben abordarse con precaución.

A continuación, encontrará una calificación de cuenta de corretaje que lo ayudará a encontrar el mejor lugar para negociar acciones.

¿O tal vez una inversión en oro?

Contrariamente a la creencia popular, invertir en oro también es muy arriesgado. Aunque el metal en realidad gana valor durante la alta inflación, muchas personas tienden a comprar lingotes y monedas de oro «en la colina» después de que los precios se han disparado. Mientras tanto, es importante recordar que el mejor momento para comprar oro es cuando la inflación es relativamente baja y la economía prospera. ¿una razón? En ese momento, por regla general, son relativamente baratos.

¿Qué pasará después de la inflación en Polonia? Previsiones para los próximos años

Vale la pena recalcar que el alza de precios hoy en el mundo es el resultado de la influencia simultánea de muchos fenómenos. Incluyen factores de demanda, principalmente la impresión masiva de dinero, que se suponía ayudaría a las empresas y los consumidores en el período de pandemia y cierres. En la propia Polonia, hubo generosas transferencias sociales (más de 500, 13, 14 pensiones), fuertes aumentos en el salario mínimo, así como bajas tasas de interés a largo plazo y, por lo tanto, préstamos baratos.

Sin embargo, los factores de suministro, como el aumento de los precios del combustible, el gas y la electricidad, o las cadenas de suministro interrumpidas y la escasez de productos y materiales semiacabados en el mercado, parecen ser más importantes en la actualidad. Deberíamos esperar que en un futuro próximo estos elementos sean responsables de la alta inflación, tanto en Polonia como en otros países. Por cierto, fueron la razón por la que NBP elevó su estimación de la futura inflación al consumidor. Mostraron que ahora deberíamos esperar un 10,8 % en 2022 y un 9 % en 2023. No será posible que se produzca una caída mayor hasta 2024, cuando la tasa de inflación será del 4,2 %. Sin embargo, existen varios análisis que muestran que la inflación en estos años puede ser varios puntos porcentuales superior.

El curso de la guerra en Ucrania y las relaciones de Occidente con Rusia, que es un importante proveedor de gas y petróleo, también jugarán un papel importante en el desarrollo de la inflación en los próximos meses, no en un corto período de tiempo, sino dentro de un corto período de tiempo. Doce meses más o menos. Desafortunadamente, existen muchos riesgos asociados con estos problemas, por lo que el pronóstico de NBP puede resultar significativamente subestimado. También son las razones por las que invertir en activos, como acciones y criptomonedas, pero también oro o bienes raíces, ahora está cargado con un mayor riesgo que en tiempos de calma.

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